Income Tax Law And Practices - BU 2024 Question Paper

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C-1670

C3-COMAID

B.Com. (Third Year) (NEP)

Examination, 2024

(Major/Minor)

INCOME TAX LAW AND PRACTICES

Time : 3 Hours]

[Maximum Marks : 70

नोट : प्रत्येक खण्ड में दिये निर्देशानुसार प्रश्नों का चयन कीजिए । Attempt the questions as per instructions given in each Section.

खण्ड 'अ' Section A

(अति लघु उत्तरीय प्रश्न) (प्रत्येक 50 शब्दों में) 2×3=6 (Very Short Answer Type Questions) (50 words each)

नोट : किन्हीं दो प्रश्नों के उत्तर दीजिए । सभी प्रश्नों के अंक समान हैं । Attempt any two questions. All questions carry equal marks.

आयकर से आप क्या समझते हैं ? What do you understand by Income-tax ?

एक विशिष्ट कर्मचारी किसे कहते हैं ? Who is called a specified employee ?

'अन्य साधनों से आय' से आप क्या समझते हैं ? What do you understand by 'Income from other sources'.

स्थायी लेखा संख्या क्या है ? What is Permanent Account Number (PAN) ?

खण्ड 'ब' Section B

(लघु उत्तरीय प्रश्न) (200 शब्दों में) 4×9=36 (Short Answer Type Questions) (200 words each)

नोट : किन्हीं चार प्रश्नों को हल कीजिए । सभी प्रश्नों के अंक समान हैं । Attempt any four questions. All questions carry equal marks.

'आयकर आय पर लगने वाला कर है, प्राप्तियों पर लगने वाला नहीं ।' इस कथन की विवेचना कीजिए और 'आय' शब्द के प्रमुख लक्षण बताइए । "Income tax is a tax on income and not on receipts." Discuss this statement and give the main features of the term 'Income'.

श्री किशन लाल की गत वर्ष 2022-23 की निम्न आयें हैं : The following are the incomes of Shri Kishan Lal for the previous year 2022-23 :

रु. Rs.

1. पाकिस्तान में कृषि से आय 30,000

1. Income from Agriculture in Pakistan

2. भारत में वेतन प्राप्त किया परन्तु सेवा इराक़ में की गई (गणना की गई) 12,000

2. Salary received in India but the services were rendered in Iraq (computed)

3. भारत में व्यापार से आय 12,000

3. Income from a business carried on in India

4. एक घरेलू कम्पनी से लाभांश (सकल) 2,000

4. Dividend from a domestic company (gross)

5. बांग्लादेश में बैंक जमा पर कमाई गई तथा प्राप्त की गई ब्याज 6,000

5. Interest earned and received in Bangladesh from bank deposits there

6. श्रीलंका में व्यापार से आय जो भारत से नियन्त्रित है तथा आय भारत भेज दी गई है 14,000

6. Income from a business in Shri Lanka but controlled from India and remitted to India

श्री किशन लाल की कर निर्धारण वर्ष 2023-24 की सकल कुल आय की गणना कीजिए यदि वह : Compute Shri Kishan Lal's gross total income for the Assessment year 2023-24, if he is as a/an :

(i) साधारण निवासी है, Ordinarily resident,

(ii) असाधारण निवासी है, Non-ordinarily resident,

(iii) अनिवासी है । Non-resident.

मिस्टर A को 18,000 रुपये प्रति माह वेतन तथा वेतन का 10% महँगाई भत्ता मिल रहा है । उसे 8,000 रुपये प्रति वर्ष मनोरंजन भत्ता भी मिल रहा है । 31 मार्च, 2023 को समाप्त होने वाले वर्ष में उसे तीन माह के वेतन के बराबर बोनस मिला । उसे एक कस्बे (जिसको जनसंख्या चार लाख से कम है) में किराये से मुक्त एक असज्जित रहने का मकान भी मिला हुआ है जिसका उचित किराया 5,000 रुपये प्रति माह है । गत वर्ष 2022-23 से सम्बन्धित कर-निर्धारण वर्ष के लिए कर योग्य वेतन की गणना कीजिए । Mr. A gets Rs. 18,000 per month as salary and dearness allowance at 10 percent of the salary. He is getting entertainment allowance of Rs. 8,000 p.a. During the previous year ended 31st march, 2023, he received a bonus of three months salary. He is also provided with a rent-free house (unfurnished) in a town (whose population is less than four lakh) whose fair rent is Rs. 5,000 per month. Compute the taxable salary for the Assessment year 2023-24.

एक व्यापारी के लाभों की गणना करने में क्या-क्या कटौतियाँ स्वीकृत हैं ? अस्वीकृत व्ययों का वर्णन कीजिए । What deductions are allowed to a businessman in computing profits ? Specify and expenses disallowed.

मि. P का आगरा में एक रिहायशी मकान है जो उसने मई 2009 में 2,96,000 रुपये का प्राप्त किया था । 18 अगस्त, 2022 को उसने यह मकान 35,00,000 रुपये में बेच दिया । 14 फरवरी, 2023 को उसने 20,00,000 रुपये का एक रिहायशी मकान कानपुर में खरीद लिया । कर-निर्धारण वर्ष 2023-24 के लिए कर-योग्य पूँजी लाभों की गणना कीजिए । Mr. P owns a residential house at Agra which he acquired in May 2009 for Rs. 2,96,000. He sells the house for Rs. 35,00,000 on August 18, 2022. He Purchases a residential house at Kanpur on February 14, 2023 for Rs. 20,00,000. Compute the amount of capital gains chargeable to tax for the Assessment year 2023-24.

2009-10 तथा 2022-23 में लागत स्फीति सूचकांक क्रमशः 148 तथा 331 है ।

The Cost inflation in 2009-10 and 2022-23 is 148 and 331 respectively.

10.

हानियों को आगे ले जाने तथा उनकी पूर्ति के प्रावधानों को समझाइए । Explain the provisions regarding carry-forward and set-off of losses.

11.

आयकर विभाग के संगठन की व्याख्या कीजिए । Describe the organisation of Income Tax Department.

खण्ड 'स' Section C

(दीर्घ उत्तरीय प्रश्न) (प्रत्येक 500 शब्दों में) 2×14=28 (Long Answer Type Questions) (500 words each)

नोट : किन्हीं दो प्रश्नों को हल कीजिए । सभी प्रश्नों के अंक समान हैं । Attempt any two questions. All questions carry equal marks.

12.

कृषि आय का क्या अर्थ है ? यह कितने प्रकार की होती है ? ऐसी किन्हीं दस आयों की व्याख्या कीजिए जो ज़मीन से सम्बन्धित हो, किन्तु कृषि आय न हो । What is the meaning of agricultural income ? What are its types ? Explain any ten incomes which are related to land, but not agricultural income.

13.

मिस्टर दिलीप एक बड़े मकान का स्वामी है जिसका निर्माण कार्य मई 2018 में पूरा हुआ था । मकान के क्षेत्रफल का 50% भाग 3,200 रुपये मासिक किराये पर रहने के लिए दिया गया है । 2022-23 में यह भाग एक माह के लिए खाली पड़ा रहा । मकान के क्षेत्रफल का 25% भाग मकान के स्वामी द्वारा अपने पेशे के लिए प्रयोग हो रहा है तथा क्षेत्रफल का शेष 25% भाग उसके अपने निवास के लिए प्रयोग हो रहा है । मकान के सम्बन्ध में अन्य विवरण निम्न प्रकार है : Mr. Dilip owns a big house, the construction of which was completed in May 2018. 50% of the floor area is let out for residential purposes on a monthly rent of Rs. 3,200. However, this portion remained vacant for one month during 2022-23. 25% of the floor area is used by the owner for the purpose of his profession, while the remaining 25% of the floor area is utilised for the purpose of his residence. Other particulars of the house are as follows :

रु. Rs.

(i) नगरपालिका मूल्यांकन 75,000

(i) Municipal valuation

(ii) मानक किराया 90,000

(ii) Standard rent

(iii) नगरपालिका कर चुकाया 12,000

(iii) Municipal taxes paid

(iv) मरम्मत 3,000

(iv) Repairs

(v) मरम्मत के लिए लिये गये ऋण पर ब्याज 28,000

(v) Interest on capital borrowed for repairs

कर निर्धारण वर्ष 2023-24 के लिए मिस्टर दिलीप की मकान-सम्पत्ति से कर-योग्य आय की गणना कीजिए । Compute the taxable income from house property of Mr. Dilip for the Assessment year 2023-24.

14.

एक व्यक्ति मि. X की गत वर्ष 2022-23 की निम्न आयें हैं : Mr. X an individual, has the following incomes during the provisions year 2022-23 :

रु. Rs.

चेतन से सकल आय 1,05,000

Gross income from salaries

मकान सम्पत्ति से आय (गणना की गयी) 37,000

Income from House property (computed)

व्यापार से आय 5,20,400

Income from Business

6,62,400

उसने अपने जीवन पर जीवन बीमा प्रीमियम 5,000 रुपये भुगतान किया तथा 12% मान्यता प्राप्त प्रॉविडेण्ट फण्ड में अंशदान दिया गया । उसके नियोक्ता ने भी इतना ही अंशदान दिया गया । He paid a life insurance premium of Rs. 5,000 on his own life and contributed 12% to the Recognised Provident Fund. His employer also contributed a similar amount. कर-निर्धारण वर्ष 2023-24 के लिए उसका कर दायित्व ज्ञात कीजिए । Compute the amount of his liability for the Assessment year 2023-24.

15.

कर-निर्धारण अधिकारियों के अधिकार एवं कार्यों का वर्णन कीजिए । Discuss the rights and functions of Assessing Officer.